United States Fed CCAR Results For Big Banks

Info

Lịch sử

Chart

Va chạm:

Thấp

Bản phát hành Tiếp theo:

Ngày:

Period:

Nó Đo Lường Gì?

Kết quả Đánh giá và Tổng hợp Vốn Toàn diện (CCAR) cho các ngân hàng lớn đo lường khả năng vốn của các tổ chức tài chính lớn ở Hoa Kỳ dưới một tập hợp các kịch bản căng thẳng nhằm đánh giá khả năng chống chịu tài chính của họ. Trọng tâm chính là khả năng của các ngân hàng này duy trì đủ dự trữ vốn trước các cú sốc kinh tế tiềm tàng, đánh giá các lĩnh vực chính như lập kế hoạch vốn, quản lý rủi ro, và sức khỏe tổng thể của ngành ngân hàng.

Tần Suất

Kết quả CCAR được công bố hàng năm, thường vào tháng Sáu, sau một loạt các bài kiểm tra căng thẳng được thực hiện bởi Cục Dự trữ Liên bang; các kết quả ban đầu có thể được coi là tạm thời và sẽ được theo sau bởi đánh giá cuối cùng phản ánh các điều chỉnh nhỏ dựa trên phân tích thêm.

Tại Sao Các Nhà Giao Dịch Quan Tâm?

Các nhà giao dịch rất chú ý đến kết quả CCAR vì chúng cung cấp những hiểu biết quan trọng về sự ổn định và hồ sơ rủi ro của các ngân hàng lớn, ảnh hưởng đến nhận thức về khả năng tín dụng và khả năng đầu tư trong lĩnh vực ngân hàng. Thông thường, các kết quả mạnh mẽ báo hiệu sức mạnh tài chính, điều này có thể tạo điều kiện thuận lợi cho cổ phiếu ngân hàng và đồng đô la Mỹ, trong khi các kết quả yếu hơn có thể dẫn đến tâm lý tiêu cực trong các thị trường này, ảnh hưởng đến các tài sản rủi ro nói chung.

Nó Được Lấy Từ Đâu?

Kết quả CCAR được lấy từ sự kết hợp của các bài kiểm tra căng thẳng định lượng đánh giá nhiều kịch bản kinh tế, bao gồm các cuộc suy thoái nghiêm trọng và gián đoạn thị trường. Phân tích bao gồm các đầu vào từ dữ liệu tài chính của ngân hàng, các đề xuất lập kế hoạch vốn, và dự báo kinh tế vĩ mô, với các phương pháp được căn cứ vào các tiêu chuẩn quy định nghiêm ngặt do Cục Dự trữ Liên bang thiết lập.

Mô Tả

Quá trình CCAR bao gồm cả thành phần kiểm tra căng thẳng và đánh giá định tính về kế hoạch vốn của các ngân hàng, với các tổ chức phải nộp thông tin chi tiết về khả năng vốn, thực tiễn quản lý rủi ro, và những tác động tiềm tàng từ các kịch bản giả định. Các kết quả sơ bộ thường được công bố ban đầu, chỉ ra kế hoạch phân phối vốn đề xuất của một ngân hàng dựa trên kết quả bài kiểm tra căng thẳng, trong khi các kết quả cuối cùng cung cấp những hiểu biết đã được xác nhận sau các cuộc đánh giá kỹ lưỡng, ảnh hưởng đến quyết định của nhà đầu tư liên quan đến sức khỏe tài chính và sự tuân thủ quy định của các ngân hàng.

Ghi Chú Thêm

CCAR phục vụ như một chỉ báo kinh tế trùng hợp quan trọng phản ánh sức khỏe tổng thể của ngành ngân hàng, thông báo cho cả các nhà đầu tư và các nhà hoạch định chính sách về các lỗ hổng tiềm ẩn trong hệ thống tài chính. Kết quả có thể cũng tương quan với các xu hướng kinh tế tổng thể, với hiệu suất mạnh mẽ trong CCAR thường cho thấy sự phục hồi kinh tế vững mạnh, ảnh hưởng không chỉ đến các thị trường tài chính Mỹ mà còn cả nhận thức về sự ổn định tài chính của Mỹ trên quy mô toàn cầu.

Tích Cực Hay Tiêu Cực Đối Với Tiền Tệ và Cổ Phiếu

Cao hơn mong đợi: Tích cực cho USD, Tích cực cho Cổ phiếu. Thấp hơn mong đợi: Tiêu cực cho USD, Tiêu cực cho Cổ phiếu. Tông màu sẽ được hiểu dựa trên sức mạnh của tỷ lệ vốn; một kết quả CCAR mạnh mẽ báo hiệu sự tự tin cao hơn về khả năng chống chịu của các ngân hàng thường được nhìn nhận tích cực cho đồng đô la nhưng có thể tạo ra sự biến động trong các thị trường cổ phiếu.

Chú thích

Khả năng Tác động Lớn
Sự kiện này có tiềm năng lớn gây biến động đáng kể cho thị trường. Nếu giá trị 'Thực tế' khác biệt đủ lớn so với dự báo hoặc giá trị 'Trước đó' được điều chỉnh đáng kể, thị trường có thể nhanh chóng điều chỉnh theo thông tin mới này.

Khả năng Tác động Trung bình
Sự kiện này có thể gây ra biến động thị trường ở mức trung bình, đặc biệt nếu giá trị 'Thực tế' chênh lệch so với dự báo hoặc giá trị 'Trước đó' được điều chỉnh đáng kể.

Khả năng Tác động Thấp
Sự kiện này khó có khả năng ảnh hưởng đến giá thị trường, trừ khi có bất ngờ ngoài dự kiến hoặc sự điều chỉnh lớn đối với dữ liệu trước đó.

Diễn biến bất ngờ - Đồng tiền Có khả năng Tăng giá
Giá trị thực tế chênh lệch so với Dự báo trong một sự kiện có tác động trung bình hoặc tác động lớn và theo lịch sử có thể làm tăng giá trị đồng tiền..

Diễn biến bất ngờ - Đồng tiền Có khả năng Giảm giá
Giá trị thực tế chênh lệch so với Dự báo trong một sự kiện có tác động trung bình hoặc tác động lớn và theo lịch sử có thể làm giảm giá đồng tiền..

Bất ngờ Lớn - Đồng tiền Có nhiều Khả năng Tăng giá
Thực tế' chênh lệch với 'Dự báo' lớn hơn 75% so với các mức độ chênh lệch trong quá khứ đối với một sự kiện có tác động trung bình hoặc tác động lớn và có khả năng làm tăng giá trị đồng tiền..

Bất ngờ Lớn - Đồng tiền Có nhiều Khả năng Giảm giá
'Thực tế' chênh lệch với 'Dự báo' lớn hơn 75% so với các mức độ chênh lệch trong quá khứ đối với một sự kiện có tác động trung bình hoặc tác động lớn và có khả năng làm giảm giá đồng tiền.

Chỉ số xanh	Tốt hơn so với dự báo cho đồng tiền (hoặc điều chỉnh trước đó tích cực hơn)
Chỉ số đỏ	Kém hơn so với dự báo cho đồng tiền (hoặc điều chỉnh trước đó tích cực hơn)
Chủ trương tăng lãi suất	Ủng hộ lãi suất cao hơn để kiềm chế lạm phát, giúp đồng tiền mạnh lên nhưng gây áp lực lên thị trường chứng khoán.
Chủ trương giảm lãi suất	Ủng hộ lãi suất thấp hơn để thúc đẩy tăng trưởng, khiến đồng tiền suy yếu nhưng hỗ trợ thị trường chứng khoán.

Ngày	Thời gian	Thật sự	Dự báo	Trước	Diễn biến bất ngờ