Влияние: 
Низкий
Следующий релиз:
Дата:
Period:
Что измеряет?
Результаты Comprehensive Capital Analysis and Review (CCAR) для крупных банков измеряют достаточность капитала основных финансовых учреждений в Соединённых Штатах в условиях набора стресс-сценариев, предназначенных для оценки их финансовой устойчивости. Основное внимание уделяется способности этих банков поддерживать достаточные капитальные резервы для потенциальных экономических потрясений, оценивая ключевые области, такие как планирование капитала, управление рисками и общее состояние банковского сектора.
Частота
Результаты CCAR публикуются ежегодно, как правило, в июне, после серии стресс-тестов, проведённых Федеральным резервом; первоначальные результаты могут считаться предварительными и дополняются окончательными оценками, отражающими незначительные корректировки на основе дальнейшего анализа.
Почему трейдерам это важно?
Трейдеры внимательно следят за результатами CCAR, поскольку они предоставляют критически важную информацию о стабильности и профилях риска крупных банков, влияя на восприятие кредитоспособности и инвестиционной привлекательности банковского сектора. Как правило, более сильные результаты свидетельствуют о финансовой устойчивости, что может быть бычьим сигналом для акций банков и доллара США, тогда как более слабые результаты могут привести к медвежьему настроению на этих рынках, влияя на рисковые активы в целом.
От чего это зависит?
Результаты CCAR основаны на комбинации количественных стресс-тестов, оценивающих различные экономические сценарии, включая серьёзные рецессии и рыночные потрясения. Анализ включает данные финансовых учреждений, планы капитала и макроэкономические прогнозы, а методологии основаны на строгих регулирующих стандартах, установленных Федеральным резервом.
Описание
Процесс CCAR включает как компонент стресс-тестирования, так и качественную оценку планов капитала банков, которые обязаны предоставлять детальную информацию о своей достаточности капитала, практиках управления рисками и возможных последствиях гипотетических сценариев. Предварительные результаты часто публикуются сначала и показывают предлагаемые банком планы распределения капитала на основе результатов стресс-тестов, в то время как окончательные результаты дают подтверждённые выводы после тщательной проверки, влияющей на решения инвесторов относительно финансового состояния банков и соответствия нормативным требованиям.
Дополнительные заметки
CCAR служит важным совпадающим экономическим индикатором, отражающим общее состояние банковского сектора, информируя как инвесторов, так и политиков о возможных уязвимостях финансовой системы. Результаты также могут коррелировать с общими экономическими тенденциями — более сильные показатели CCAR обычно свидетельствуют о надёжности экономического восстановления, влияя не только на финансовые рынки США, но и на восприятие финансовой стабильности США на глобальном уровне.
Бычий или медвежий эффект для валюты и акций
Выше ожидаемого: Быки для USD, быки для акций.
Ниже ожидаемого: Медведи для USD, медведи для акций.
Тон будет интерпретироваться на основе силы коэффициентов достаточности капитала; сильный результат CCAR, сигнализирующий о высокой уверенности в устойчивости банков, обычно воспринимается положительно для доллара, но может создавать волатильность на фондовых рынках.
Легенда
Высокий потенциал влияния
Это событие имеет большой потенциал для значительного движения рынков. Если «Фактическое» значение существенно отличается от прогноза или если «Предыдущее» значение существенно пересмотрено, это сигнализирует о новой информации которая может быстро сдвинуть рынок.
Средний потенциал воздействия
Это событие может вызвать умеренное движение рынка, особенно если «Фактическое» значение отклонится от прогноза или произойдет существенный пересмотр «Предыдущего» значения.
Низкий потенциал воздействия
Это событие вряд ли повлияет на рыночные цены, если только не будет неожиданного сюрприза или существенного пересмотра предыдущих данных.
Сюрприз - Валюта может укрепиться
Фактические данные отклонились от прогноза по событию средней или высокой степени влияния, и, исторически, могут укрепить валюту.
Сюрприз - Валюта может ослабнуть
Фактические данные отклонились от прогноза по событию средней или высокой степени влияния, и, исторически, могут ослабить валюту.
Большой сюрприз - Валюта, скорее всего, укрепится
«Фактическое» значение отклонилось от «Прогноза» более чем на 75% исторических отклонений по событию средней или высокой степени влияния и, вероятно, может укрепить валюту.
Большой сюрприз - Валюта, скорее всего, ослабнет
«Фактическое» значение отклонилось от «Прогноза» более чем на 75% исторических отклонений по событию средней или высокой степени влияния и, вероятно, может ослабить валюту
| Зеленый номер |
Лучше чем прогноз для валюты (или лучше предыдущего пересмотра ) |
| Красное число |
Хуже чем прогноз для валюты (или лучше предыдущего пересмотра) |
| Ястребиный |
Поддерживает более высокие процентные ставки для борьбы с инфляцией, укрепляя валюту, но оказывая давление на акции. |
| Голубиный |
Поддерживает более низкие ставки для стимулирования роста, ослабляя валюту, но поднимая акции. |
Copy Link
Share on Facebook
Share on X
Share by Email